Ехать в одну сторону с крупной нарезанной заявкой

Идея «видишь, что кит льёт крупную заявку частями — вставай туда же и езжай с ним» на длинном замере не выжила: остаётся меньше комиссии, а весь плюс оказался одним месяцем.

Почему звучало правдоподобно

Логика безупречна на словах. Кто-то заранее объявил, что будет покупать в течение часа, и не может остановиться на середине без потерь. Значит поток в одну сторону известен вперёд. Это редчайшая ситуация: обычно ты угадываешь, кто будет покупать, а здесь тебе это сообщили. Встань рядом, дай ему толкать, выйди раньше него.

Подпирает и предыдущий замер: продавливание от кусков не откатывается, а продолжается. То есть след крупного покупателя остаётся в цене. Если он остаётся, ехать в ту же сторону должно быть выгоднее, чем вставать против. Это не догадка, это прямое следствие измеренного.

И третий аргумент — размер. Кажется очевидным, что чем больше заявка, тем сильнее след, значит должна быть лесенка: мелкие заявки ничего не дают, крупные дают много. Такая лесенка выглядит как доказательство механизма, а не совпадения. Первый замер её и показал.

Как проверяли

Растянули окно. Первый замер занимал несколько суток, повторный — несколько месяцев и тысячи заявок по десяткам монет. Дальше сделали три вещи.

Разбили результат по месяцам. Это простой и очень злой контроль: если правило настоящее, оно платит в каждом месяце примерно похоже, пусть неровно. Если весь плюс сидит в одном месяце — правило совпало с обстановкой, а не с механизмом. Отдельно проверили лесенку по размеру: разложили заявки по группам от мелких до самых крупных и посмотрели, растёт ли доход. И проверили, переносится ли вперёд рейтинг исполнителя: отобрали лучших по первой половине периода и посмотрели, что они дали во второй.

Чем кончилось

Не остаётся ничего. Средний ход в сторону заявки за первые минуты меньше, чем стоит круг по комиссии, — то есть сделка убыточна ещё до всех тонкостей исполнения.

Лесенки по размеру нет. Самые крупные заявки оказались не лучшими, а одними из худших, порядок групп перемешан. Старое «крупные дают много» держалось на нескольких десятках случаев за трое суток — этого не хватает ни на что.

Весь плюс — один месяц. Дальше по месяцам результат уходит в ноль и в минус. И самое неприятное: первый замер делали ровно в этот лучший месяц. Рейтинг исполнителя тоже не переносится — верхняя группа кошельков вперёд дала меньше нижней, то есть порядок перевернулся. Старый огромный разброс «по кошелькам» был шумом на единичных случаях.

Что из этого следует

• Разбейте результат по месяцам прежде, чем радоваться. Если плюс собран в одном месяце, у вас нет правила — у вас есть описание того месяца.
• Проверьте, не совпадает ли период первого, удачного замера с этим месяцем. В нашем случае совпал — и это повторилось уже на нескольких разных идеях.
• Сначала комиссия, потом всё остальное. Если средний ход меньше стоимости круга, обсуждать фильтры бессмысленно.
• Лесенка по силе сигнала — хорошая проверка механизма, но только на большой выборке. На маленькой она собирается из воздуха и выглядит убедительнее самого результата.
• Рейтинг «умных участников» обязан проверяться на перенос вперёд: отобрали по прошлому, посмотрели на будущем. Без этого теста любой такой рейтинг — просто список тех, кому повезло.